Înainte de a aprofunda execuția strategiei, Risk Management sau provocările psihologice ale tradingului, trebuie să înțelegem un principiu esențial:
Tradingul este un business, nu o cale rapidă către îmbogățire.
Mulți începători intră pe piețe așteptându-se la rezultate semnificative în doar câteva săptămâni sau luni. În realitate, pentru a deveni un trader consecvent este nevoie de timp, practică, disciplină și experiență.
Cei care abordează tradingul cu așteptări realiste sunt mai bine pregătiți pentru perioadele inevitabile de progres, stagnare și dificultate care fac parte din procesul de învățare.
De aceea, Capitolul 5 este unul dintre cele mai importante capitole ale Academy. Merită recitit după finalizarea cursului și din nou înainte de trecerea de la practică la trading cu capital real.
Tradingul Trebuie Tratat ca un Business
Indiferent dacă facem trading full-time, îl abordăm ca pe o activitate secundară sau îl combinăm cu un alt loc de muncă, mentalitatea ar trebui să rămână aceeași:
Tradingul trebuie tratat ca un business.
Orice business serios presupune:
reguli;
planificare;
investiții;
timp pentru dezvoltare;
perioade bune;
perioade dificile.
Nu ne-am aștepta să intrăm într-un alt domeniu profesional și să obținem rezultate excepționale după doar câteva săptămâni de pregătire. Tradingul trebuie abordat cu același realism.
Accesul la piețe este simplu. Putem deschide un grafic și plasa un ordin în doar câteva secunde.
Dar a putea plasa un trade și a putea face trading în mod consecvent sunt două lucruri foarte diferite.
De Ce Contează Psihologia
Cea mai mare parte a educației în trading se concentrează, în mod firesc, pe aspecte tehnice:
strategii;
indicatori;
pattern-uri;
semnale;
analiză tehnică.
Toate acestea sunt importante, însă cunoștințele tehnice nu sunt suficiente.
În educația de trading întâlnim frecvent afirmații precum „tradingul înseamnă 70% psihologie și 30% analiză”. Nu există însă un procent stabilit științific prin care performanța în trading să poată fi împărțită în acest mod.
Cercetările susțin însă importanța psihologiei în deciziile reale de trading.
Un studiu realizat pe 118 traderi profesioniști și 10 manageri seniori din cadrul a patru bănci de investiții din City of London a constatat că emoțiile și capacitatea de a le regla joacă un rol central în procesul decizional al traderilor. Cercetătorii au identificat, de asemenea, diferențe între traderii cu performanțe mai ridicate și cei cu performanțe mai scăzute în ceea ce privește modul în care aceștia își folosesc intuiția și își reglează emoțiile.
Procentul exact este, așadar, mai puțin important decât principiul din spatele lui:
Cunoștințele tehnice, singure, nu garantează o execuție disciplinată.
Un trader poate înțelege perfect o strategie și totuși să întâmpine dificultăți în aplicarea ei consecventă.
Nerăbdarea poate determina un Entry prematur. Teama apărută după o pierdere poate provoca ezitare la următorul setup valid. Lăcomia poate duce la asumarea unui risc excesiv sau la o decizie care nu respectă planul de trading.
Cunoștințele tehnice nu au dispărut.
Ceea ce s-a schimbat este comportamentul traderului.
Prin urmare, chiar și o strategie solidă din punct de vedere tehnic poate produce rezultate slabe atunci când regulile sale sunt încălcate în mod repetat din cauza deciziilor emoționale.
Să știm ce trebuie să facem este o abilitate. Să putem face acel lucru în mod consecvent este o alta.
Cum Ne Influențează Deciziile Așteptările Nerealiste
Printre așteptările frecvente ale traderilor aflați la început se numără:
„În câteva luni voi trăi exclusiv din trading.”
„Foarte curând voi câștiga mii în fiecare lună.”
„După ce trec prima evaluare pentru un cont funded, voi avea libertate financiară.”
Problema nu este faptul că avem obiective ambițioase.
Problema apare atunci când ne așteptăm să le atingem într-un interval de timp nerealist.
Atunci când rezultatele reale nu apar atât de repede pe cât ne-am așteptat, presiunea începe să crească. Această presiune poate duce la:
frustrare;
nerăbdare;
overtrading;
risc excesiv;
încercări de a recupera rapid pierderile.
O modalitate simplă de a înțelege această relație este:
Așteptări Nerealiste → Presiune → Decizii Emoționale → Încălcarea Regulilor
Astfel, așteptarea inițială ne poate influența tradingul cu mult înainte să ne dăm seama de acest lucru.
Realitatea Procesului de Învățare
Mulți începători își imaginează progresul în trading ca pe o linie dreaptă ascendentă:
Învățare → Practică → Progres → Profitabilitate
În realitate, progresul este rareori liniar.
Vor exista, de regulă:
perioade de progres;
perioade de stagnare;
pași temporari înapoi;
noi etape de progres;
ajustări pe parcurs.
O săptămână sau o lună dificilă nu înseamnă automat că tot ceea ce am învățat până atunci a dispărut.
În loc să ne așteptăm la un progres constant, ar trebui să privim evoluția pe o perioadă mai lungă și să ne întrebăm dacă modul în care luăm decizii se îmbunătățește treptat.
Concentrarea pe Proces, Nu pe Bani
Una dintre cele mai importante schimbări de mentalitate în trading este să ne mutăm atenția de la:
câți bani vom câștiga;
ce vom cumpăra din profit;
cât de repede vom deveni profitabili;
către:
cât de bine executăm planul;
cât de consecvent respectăm regulile;
cât de bine respectăm regulile de Risk Management;
cât de mult se îmbunătățește procesul nostru decizional.
Evident, rezultatele financiare contează în trading.
Însă, mai ales în perioada de învățare, banii nu ar trebui să devină criteriul după care judecăm fiecare decizie în parte.
Un trade profitabil nu înseamnă neapărat că toate deciziile luate au fost corecte. O pierdere nu înseamnă neapărat că procesul a fost greșit.
Primul nostru obiectiv nu este să demonstrăm câți bani putem câștiga. Este să demonstrăm că putem urma un proces în mod consecvent.
De Ce Demo și Tradingul cu Bani Reali Sunt Diferite
Tradingul pe Demo reprezintă o parte importantă a procesului de învățare, deoarece ne permite să exersăm fără să expunem capital real.
În lipsa consecințelor financiare ale unei pierderi, presiunea emoțională este, în general, mai redusă. Din acest motiv, poate fi mai ușor să respectăm planul, să așteptăm un setup și să lăsăm trade-ul să evolueze.
Atunci când sunt implicați bani reali, aceleași decizii pot fi resimțite foarte diferit.
Teama, îndoiala și deciziile impulsive pot deveni mai puternice, deoarece rezultatul are acum o consecință financiară reală.
De aceea, rezultatele bune pe Demo sunt valoroase, dar nu garantează automat același comportament atunci când este pus în joc capital real.
Trecerea de la Demo la trading cu bani reali trebuie, așadar, privită ca o nouă etapă de dezvoltare.
Ce Înseamnă Succesul la Început
Succesul este adesea măsurat simplu prin cifre: €10.000 pe lună, €20.000 pe lună sau atingerea rapidă a independenței financiare.
Dar acestea nu sunt criterii utile pentru măsurarea progresului unei persoane care încă învață.
La început, succesul înseamnă:
respectarea regulilor de trading;
respectarea regulilor de Risk Management;
așteptarea setup-urilor valide;
menținerea disciplinei;
îmbunătățirea execuției în timp.
O perioadă modestă de profitabilitate poate fi încurajatoare, dar calitatea procesului este mai importantă decât dimensiunea unui rezultat obținut la început.
Aceste obiceiuri creează fundația pe care pot fi construite ulterior rezultate mai semnificative.
Emoțiile pe Care Trebuie să le Recunoaștem
Mai multe emoții și comportamente ne pot influența deciziile de trading:
Teama
Apare adesea după pierderi și ne poate determina să ezităm sau să evităm oportunități valide.
Lăcomia
Poate încuraja asumarea unui risc excesiv sau luarea unor decizii care depășesc limitele planului inițial.
Nerăbdarea
Ne poate împinge să intrăm în trade-uri înainte ca toate condițiile necesare să fie prezente.
Supraanalizarea
Poate transforma o analiză utilă într-un proces excesiv, până în punctul în care ajungem să avem dificultăți în luarea unei decizii.
Obiectivul nu este să devenim lipsiți de emoții. Ar fi nerealist.
Obiectivul este să nu permitem emoțiilor să ne controleze deciziile de trading.
Tradingul necesită disciplină, consecvență și răbdare tocmai pentru că, uneori, emoțiile ne vor împinge în direcția opusă.
Perspectiva Xcelerate Trade
La Xcelerate Trade, considerăm că dezvoltarea unui trader începe prin a învăța să se concentreze asupra lucrurilor pe care le poate controla.
Nu putem obliga piața să ne ofere o oportunitate, nu putem decide cât de repede vom deveni profitabili și nu putem garanta rezultatul următorului trade.
Putem controla însă cât de serios ne pregătim, cât de bine ne respectăm regulile, modul în care gestionăm riscul și cât de consecvent ne executăm strategia.
De aceea, evaluăm progresul mai întâi prin calitatea procesului, nu prin dimensiunea rezultatului.
Un trade profitabil nu este automat un trade bun, iar un trade pierzător nu este automat un trade prost. Ceea ce contează este modul în care a fost luată decizia.
Așteptările realiste ne oferă timpul și spațiul psihologic necesare pentru a construi acest proces.
În lecția următoare, vom începe să analizăm matematica din spatele acestui mod de gândire prin Win Rate, Risk-to-Reward Ratio și probabilități.